Hagbart fået sig en falk, Romulus, og idet han sammen med Henrik forsøger at oplære den, forsvinder han. Henrik indleder en eftersøgning, og det viser sig, at Hagbart er blevet kidnappet, da onde forbrydere har forvekslet ham med greven af Gyllingehus. Kan Henrik redde Hagbart, og hvor mange ulykker...